SpaceX與Google達成9.2億美元AI協議：NVIDIA大獲全勝，新雲端市場面臨威脅

在備受期待的首次公開募股（IPO）前夕，SpaceX宣布與Google達成一項大規模協議，每月提供價值9.2億美元的AI運算能力。根據監管文件詳細說明，該協議承諾SpaceX在2029年之前，向Google提供使用11萬顆NVIDIA GPU的權限。運算容量預計將在2026年9月前逐步提升至全額。

協議中包含一項對Google至關重要的退出條款：若SpaceX未能在2026年9月的截止日期前交付承諾的GPU數量，Google可立即終止協議。在此日期之後，任何一方均可提前90天通知終止合約，為雙方提供了靈活性。

據報導，這項地面運算合作正在進行之際，兩家公司也正就開發軌道資料中心進行單獨談判。據稱，Google的「Project Suncatcher」計畫目標是在2027年前發射原型衛星，暗示雙方在太空運算領域有更廣泛、長期的合作前景。

SpaceX的IPO招股說明書揭示了其AI野心與投資規模。該公司AI部門上一季營收為8.18億美元，但營業虧損達25億美元。同期，總資本支出達到101億美元，其中77億美元專門用於AI基礎設施，凸顯了該公司正在進行的大規模押注。

這項協議之所以重要，是因為它為NVIDIA的旗艦AI晶片鎖定了龐大且長期的需求。一份保證在2029年前使用11萬顆GPU的合約，為NVIDIA提供了顯著的營收能見度，並驗證了其硬體（當前AI熱潮的引擎）的持續需求。

對Google而言，該協議確保了驅動其AI模型與服務所需的關鍵運算能力，使其在爭奪AI主導地位的競賽中不致落後。然而，市場的初步反應——Google股價小幅下跌——暗示部分投資者對這些AI押注所需的巨額資本感到擔憂。

此項宣布在「新雲端」或專業GPU雲端租賃領域引發震盪。像CoreWeave和Nebius這樣向AI開發者租賃GPU運算能力的公司，現在面臨SpaceX這個資金雄厚的新競爭者，後者能夠利用其資本與規模優勢。

最後，這項協議在SpaceX IPO前大幅增強了其敘事吸引力。它將該公司從純粹的航太企業，轉變為AI基礎設施領域的主要參與者。透過展示來自Google這類藍籌客戶的大規模經常性收入流，可能為其爭取更高的估值。