Trimble Inc. Common Stock
TRMB
$52.91
+5.08%
Trimble Inc.는 사무실과 현장 전문가를 워크플로 및 자산 수명주기 전반에 걸쳐 연결하는 기술 솔루션 제공업체로, AECO, Field Systems 및 T&L 부문을 통해 건설, 농업, 운송 등의 산업에 서비스를 제공합니다. 정밀 측위 및 건설 관리 소프트웨어 분야의 시장 선도업체로서 Trimble은 하드웨어와 소프트웨어를 통합하여 생산성과 지속 가능성을 높이는 점에서 차별화됩니다. 현재 투자자들의 관심은 고마진 소프트웨어 및 반복 매출로의 전환에 집중되어 있으며, 최근 분기 매출은 전년 동기 대비 11.8% 증가한 9억 3,990만 달러, 영업이익률은 확대되었으나, 주가는 거시경제적 역풍과 지난 1년간 35.7% 하락으로 인해 상당한 압박을 받고 있습니다.…
TRMB
Trimble Inc. Common Stock
$52.91
TRMB price trend
Wall Street consensus
Most Wall Street analysts maintain a constructive view on Trimble Inc. Common Stock's 12-month outlook, with a consensus price target around $81.27 and implied upside of +53.6% versus the current price.
Average Target
$81.27
0 analysts
Implied Upside
+53.6%
vs. current price
Analyst Count
—
covering this stock
Price Range
$61 - $94
Analyst target range
Trimble은 12명의 애널리스트가 커버하며, 컨센서스 추천은 '강력 매수'(1-5점 척도에서 평균 1.31)입니다. 평균 목표 주가는 82.25달러로, 현재 주가 52.72달러 대비 56.0%의 상승 여력을 의미합니다. 분포상 매도 의견은 없으며, 대부분의 애널리스트가 강세를 보여 회사의 전환과 성장 궤적에 대한 신뢰를 반영합니다. 목표 주가 범위는 61.00달러(하한)에서 94.00달러(상한)까지입니다. 상한 목표 94.00달러는 소프트웨어 전환과 마진 확대의 성공적 실행을 가정하며, 하한 목표 61.00달러는 거시경제적 역풍이나 경쟁 압력을 반영합니다. 33.00달러(평균의 54%)의 넓은 스프레드는 높은 불확실성을 나타냅니다. JP모건(비중확대), 오펜하이머(시장수익률 상회), 바클레이즈(비중확대)의 최근 평가는 긍정적인 심리를 재확인하며, 지난 6개월간 하향 조정은 없었습니다. 이러한 일관된 강세는 애널리스트들이 현재의 약세를 매수 기회로 본다는 것을 시사하지만, 넓은 범위는 상당한 위험을 경고합니다.
Drowning in data?
Find the real signal!
Bulls vs Bears: TRMB Investment Factors
Trimble은 고전적인 가치 대 모멘텀의 긴장 관계를 보여줍니다. 강세 측면에서 회사는 소프트웨어 및 반복 매출로의 성공적인 전환을 실행 중이며, 이는 11.8%의 매출 성장, 65.9%의 확대된 총마진, 강력한 잉여현금흐름(1분기 2억 6,860만 달러)으로 입증됩니다. 애널리스트들은 만장일치로 강세이며, 평균 목표 82.25달러 대비 56%의 상승 여력이 있습니다. 약세 측면에서 주가는 지난 1년간 35.7% 하락했으며, trailing P/E 44.3배는 업종 대비 비싸고, 높은 베타(1.383)는 거시적 위험을 증폭시킵니다. 가장 중요한 단일 요소는 Trimble이 매출 성장과 마진 확대를 지속하여 forward P/E 12.9배를 정당화할 수 있는지 여부입니다. 그렇다면 주가는 크게 저평가된 것이고, 성장이 둔화된다면 추가 하락 가능성이 있습니다. 현재로서는 펀더멘털 개선과 애널리스트 지지를 고려할 때 강세 논거가 더 강력하지만, 약세 주가 움직임은 주의를 요합니다.
Bullish
- 강력한 매출 성장과 마진 확대: Trimble의 2026년 1분기 매출은 전년 동기 대비 11.8% 증가한 9억 3,990만 달러를 기록했으며, 총마진은 2022년 1분기 55.3%에서 2026년 1분기 65.9%로 개선되어 고마진 소프트웨어 및 반복 매출로의 성공적인 전환을 반영합니다.
- 애널리스트 컨센서스 강력 매수, 56% 상승 여력: 12명의 애널리스트가 TRMB를 강력 매수(평균 1.31/5)로 평가하며, 평균 목표 82.25달러는 현재 52.72달러 대비 56.0%의 상승 여력을 의미합니다. 매도 의견은 없어 폭넓은 신뢰를 나타냅니다.
- 건실한 잉여현금흐름 창출: 2026년 1분기 잉여현금흐름은 전년 동기 1억 4,900만 달러에서 2억 6,860만 달러로 급증했으며, TTM FCF는 2억 5,280만 달러로 투자나 자사주 매입을 위한 재정적 유연성을 제공합니다.
- 낮은 레버리지와 견고한 재무상태: 부채비율은 0.24에 불과하고 유동비율은 1.09로, 낮은 재무 위험과 경기 침체를 견딜 수 있는 충분한 유동성을 나타냅니다.
Bearish
- 지난 1년간 35.7%의 급격한 주가 하락: TRMB는 지난 1년간 35.7% 하락하며 S&P 500을 54.1% 언더퍼폼하여 지속적인 매도 압력과 부정적 모멘텀을 반영합니다.
- 업종 대비 높은 Trailing P/E 44.3배: Trailing P/E 44.3배는 기술 업종 평균 약 25배 대비 77% 프리미엄으로, 성장이 실망스러울 경우 오차 여지가 거의 없습니다.
- 거시경제 민감성과 높은 베타: 베타 1.383으로 TRMB는 시장보다 38.3% 더 변동성이 커, 금리 인상이나 경기 둔화가 배수를 압축할 경우 취약합니다.
- 넓은 애널리스트 목표 범위는 불확실성 시사: 애널리스트 목표는 61~94달러로, 33달러(평균의 54%)의 스프레드는 회사 전망에 대한 상당한 의견 차이를 강조합니다.
TRMB Technical Analysis
Trimble은 지속적인 하락 추세에 있으며, 주가는 지난 1년간 35.7% 하락했습니다. 현재 주가 52.72달러는 52주 범위(최저 47.92달러, 최고 87.50달러)의 60.3%에 위치하여 하단에 가깝습니다. 이는 주가가 약세 국면에 있음을 시사하며, 펀더멘털이 안정화되면 가치 기회를 제공할 수 있지만, 하락 추세가 지속되면 추가 하락 위험도 있습니다. 단기 모멘텀은 지난 1개월간 7.9% 상승을 보여 3개월간 23.9% 하락과 대조됩니다. 이러한 차이는 단기 반등이나 평균 회귀 가능성을 시사하지만, 장기 추세는 여전히 부정적입니다. 1개월 상대 강도가 SPY의 +0.3% 대비 +7.6%로 최근 아웃퍼폼을 나타내지만, 1년 상대 강도 -54.1%는 지속적인 약세를 강조합니다. 52주 최저가 47.92달러는 주요 지지선을, 52주 최고가 87.50달러는 저항선을 제공합니다. 87.50달러 돌파는 추세 반전을, 47.92달러 이탈은 매도 가속화를 의미할 수 있습니다. 베타 1.383으로 Trimble은 시장보다 38.3% 더 변동성이 커 상승 및 하락 움직임을 증폭시키므로 위험 관리에 중요합니다.
Beta
1.38
1.38x market volatility
Max Drawdown
-42.7%
Largest decline past year
52-Week Range
$48-$88
Price range past year
Annual Return
-37.2%
Cumulative gain past year
| Period | TRMB Return | S&P 500 |
|---|---|---|
| 1m | +5.5% | +0.8% |
| 3m | -21.4% | +3.5% |
| 6m | -25.7% | +7.2% |
| 1y | -37.2% | +16.5% |
| ytd | -32.5% | +8.4% |
Bobby - Your AI Investment Partner
Get real-time data, AI-driven personalized investment analysis to make smarter investment decisions
TRMB Fundamental Analysis
Trimble의 매출 궤적은 성장 중이며, 2026년 1분기 매출은 9억 3,990만 달러로 2025년 1분기 8억 4,060만 달러 대비 11.8% 증가했습니다. 다분기 추세는 가속화를 보여줍니다: 2025년 2분기 8억 7,570만 달러, 2025년 3분기 9억 120만 달러, 2025년 4분기 9억 6,980만 달러. 매출 부문은 서비스(6억 2,870만 달러)가 제품(3억 1,120만 달러)을 앞지르며 반복 매출 기반을 강조합니다. 이러한 성장은 AECO 및 Field Systems의 소프트웨어 채택에 힘입어 마진 확대 투자 논리를 뒷받침합니다. Trimble은 수익성이 있으며, 2026년 1분기 순이익은 9,890만 달러, 총마진은 65.9%입니다. 총마진은 2022년 1분기 55.3%에서 2025년 4분기 68.3%로 개선되어 소프트웨어로의 믹스 변화를 반영합니다. 2026년 1분기 영업이익률은 15.6%로, 2025년 1분기 11.6%에서 상승하여 수익성 확대를 나타냅니다. 순이익률 10.5%는 하드웨어/소프트웨어 업종에서 양호하지만, Autodesk와 같은 동종업체에는 여전히 미치지 못합니다. Trimble의 재무상태는 건실하며, 부채비율 0.24, 유동비율 1.09로 낮은 레버리지와 적절한 유동성을 나타냅니다. 2026년 1분기 잉여현금흐름은 2억 6,860만 달러로 2025년 1분기 1억 4,900만 달러에서 증가했으며, trailing 12개월 FCF는 2억 5,280만 달러입니다. ROE 7.3%는 보통 수준이지만 개선 중이며, 회사는 외부 자금 조달 없이 운영 자금을 조달할 수 있는 충분한 현금을 창출합니다.
Quarterly Revenue
$939900000.0B
2026-04
Revenue YoY Growth
+11.8%
YoY Comparison
Gross Margin
65.9%
Latest Quarter
Free Cash Flow
$252800000.0B
Last 12 Months
Revenue & Net Income Trends (2 Years)
Revenue Breakdown
Open an Account, get $2 TSLA now!
Valuation Analysis: Is TRMB Overvalued?
Trimble은 순이익(9,890만 달러)이 양수이므로 주요 밸류에이션 지표는 P/E 비율입니다. Trailing P/E는 44.3배, forward P/E는 12.9배로, 시장이 상당한 이익 성장을 기대하고 있음을 의미합니다. Trailing과 forward P/E 간의 큰 차이는 forward 추정치에 내재된 공격적인 성장 기대를 시사합니다. 업종 평균(기술 업종 P/E 약 25배)과 비교할 때 Trimble의 trailing P/E 44.3배는 77% 프리미엄입니다. 그러나 forward P/E 12.9배는 업종 대비 48% 할인된 수준으로, 예상 이익 가속화를 반영합니다. 이러한 프리미엄/할인은 Trimble의 마진 개선과 11.8% 매출 성장으로 정당화되지만, forward 배수는 지나치게 낙관적으로 보입니다. 역사적으로 Trimble의 trailing P/E는 21.6배(2022년 2분기)에서 90.7배(2024년 3분기) 범위였습니다. 현재 44.3배는 이 범위의 중간에 가까워 극단적인 수준은 아닙니다. P/S 비율 5.2배는 5년 평균 약 15배를 밑돌아, 매출 성장이 지속된다면 잠재적 가치를 나타냅니다. 역사 대비 낮은 P/S는 시장이 단기 성장에 대해 회의적임을 반영할 수 있지만, 장기 투자자에게 진입점이 될 수도 있습니다.
PE
44.3x
Latest Quarter
vs. Historical
Mid-Range
5-Year PE Range 22x~74x
vs. Industry Avg
N/A
Industry PE ~N/A*
EV/EBITDA
25.8x
Enterprise Value Multiple
Investment Risk Disclosure
재무 및 운영 위험: Trimble의 trailing P/E 44.3배는 업종 대비 77% 프리미엄으로, 실적이 실망스러울 경우 배수 압축에 취약합니다. 부채는 낮지만(D/E 0.24), 순이익률 10.5%는 보통 수준이며, 소프트웨어 전환 속도가 느려지면 마진에 압박이 가해질 수 있습니다. 지난 1년간 35.7%의 주가 하락은 시장이 이미 상당한 위험을 가격에 반영하고 있음을 나타내지만, 성장이 더 악화되면 손실이 확대될 수 있습니다.
시장 및 경쟁 위험: 베타 1.383으로 TRMB는 광범위한 시장과 높은 상관관계를 보여 금리 인상이나 경기 침체에 민감합니다. 기술 업종은 경쟁이 치열하며, Autodesk, Hexagon과 같은 동종업체들이 시장 점유율을 두고 경쟁하고 있습니다. 넓은 애널리스트 목표 범위(61~94달러)는 회사가 거시적 역풍을 헤쳐나갈 능력에 대한 불확실성을 반영합니다. 최근 뉴스는 없지만, S&P 500 대비 주가 언더퍼폼(1년 상대 강도 -54.1%)은 지속적인 부정적 심리를 시사합니다.
최악의 시나리오: Trimble의 매출 성장이 10% 미만으로 둔화되거나 마진이 확대되지 않을 경우, 주가는 52주 최저가 47.92달러까지 하락하여 현재 52.72달러 대비 9.1% 하락할 수 있습니다. 심각한 경기 침체 시 주가는 애널리스트 하한 목표 61달러까지 추가 하락할 수 있지만, 이는 현재 주가보다 높은 수준입니다. 역사적 최대 낙폭은 -42.67%로, 현재 주가에서 약 30.24달러까지 하락할 수 있지만 이는 극단적인 시나리오입니다. 현실적으로 투자자는 중간 정도의 경기 침체에서 9~15%의 손실을 볼 수 있습니다.
